Хочу разобрать для вас некоторые инвестиционные термины. Тем, кто давно интересуется темой пассивного дохода или трейдинга, многие из них известны. Но они абсолютно непонятны новичкам. Незнание некоторых слов грозит тем, что вы просто неправильно поймете ту или иную фразу и из-за этого упустите возможность. Сегодня расскажу о тех словах, которые используются чаще всего.
Инвестиции
Стандартное определение инвестиций звучит как «вложение ресурсов в различные проекты для получения прибыли». Обратите внимание на маленькую деталь – слово «ресурсы». Оно означает, что вы совсем необязательно вкладываете деньги, как принято считать. Это слишком поверхностный взгляд.
Например, если вы хотите создать мобильное приложение, разработать новое техническое устройство или написать книгу, вкладывать вы будете свое время. А доходность, надо сказать, может существенно превысить проценты от торгов на фондовом рынке, например.
Активы
Активами называют различные объекты, владение которыми приносит доход. В инвестировании это могут быть ценные бумаги, квартиры или офисы под аренду, деньги, лежащие на вкладе.
Активы обычно подразделяют на три вида:
- Материальные. Реальные объекты, например недвижимость.
- Нематериальные. Невещественные; как правило, это объекты интеллектуальной собственности, от которых идут регулярные отчисления.
- Финансовые. Ценные бумаги, производные от биржевых активов и т. п.
Даже если объект приносит мало денег, всё равно он считается активом. Вопрос только в том, стоит ли его держать.
Это личное дело каждого.
В списке моих инвестиций самый мелкий по доходности актив – вклад в банке. Самый крупный, опять же по доходности, – счет на Форексе, где торговые роботы трудятся без моего участия. Правда, для нормальной прибыли надо сначала найти хорошую программу автоматизации. Я потратил на это много времени и слил много денег, пока нашел. Сейчас у меня роботы от ADVISOR CAPITAL, и доходностью от 40 % в год я доволен вполне.
Пассивы
Пассивом словарь инвестиционных терминов называет всё то, что не приносит дохода, но при этом обычно еще и требует расходов. Как минимум на них приходится тратить какое-то время.
Сюда могут относиться:
- потребительские кредиты, займы, ипотека;
- дорогостоящие вещи, совершенно необязательные;
- бизнес без прибыли или несущий убытки;
- ссуды у друзей и других частных лиц.
Когда говорят о крупных компаниях, то пассивами называют как раз средства, взятые в долг. Например, для банка пассивом будут ваши вклады; для какой-нибудь корпорации – деньги акционеров.
Надо понимать, что понятие актива и пассива не всегда является чем-то абсолютным. То, что приносило вам деньги годами, может внезапно стать убыточным. Поэтому следите за своими вложениями, почаще проверяйте: не стал ли какой-то актив пассивом?
Впрочем, и наоборот тоже бывает. Сам по себе пассив, конечно, не станет активом. Но если у вас есть, например, стоящее без дела жилье, всегда можно сдать его в аренду. И оно станет приносить деньги.
Биржа
Биржей называют своеобразный рынок, где проходят организованные торги ценными бумагами, валютой, другими инструментами, в том числе производными, а также товарами. Сейчас большинство бирж существует по большей части в виртуальном пространстве; задача владельцев – в качественной посреднической деятельности. За свои услуги они получают комиссионные.
В прошлом такие организации располагались, как правило, в отдельных зданиях, куда инвесторам нужно было приходить. Чуть позже некоторым клиентам была доступна возможность открыть сделку звонком. Сейчас всё гораздо проще: почти каждый при желании может торговать на бирже, пусть даже и через посредника.
Брокер
Брокером называется посредник, благодаря которому частный инвестор может торговать на бирже. Прямой путь для большинства граждан закрыт. Брокеров сейчас очень много – есть из чего выбирать. В этой роли также стало выступать всё больше банков.
Брокер тоже берет комиссию за свои услуги. Как правило, для каждого актива установлен определенный процент. Я советую вам обязательно обращать внимание на эти цифры при открытии сделок, особенно если вы занимаетесь трейдингом и открываете «скоростные» позиции на несколько минут, чтобы собирать микроприбыль.
Ценные бумаги
Ценной бумагой называют документ, выпущенный какой-либо организацией, который дает владельцу определенные права. В список таких прав может входить участие в управлении компанией, получение дивидендов или иных выплат, возможность перепродажи.
К ценным бумагам относятся:
- акции;
- облигации;
- чеки;
- векселя и т. д.
Чаще всего речь идет об акциях и облигациях. Это понятие прочно вошло в основные инвестиционные термины, поскольку вложения в ценные бумаги – самый популярный способ получать пассивный доход. Этот вариант считается более или менее надежным, в то же время доступен почти каждому, особенно с недавних пор.
Котировки
Котировкой называют текущую цену любого актива мирового финансового рынка. Обычно под этим термином подразумеваются быстро изменяющиеся цифры. Другими словами, в котировках учитываются даже незначительные, казалось бы, перемены.
Приведу пример. Большинство людей помнят существовавшие еще лет 15 назад обменные пункты. Там цена купли-продажи того же доллара менялась раз в день.
Раз в день! Представляете?
При этом изменения, даже сколько-нибудь значимые, происходят постоянно. Это касается не только валют, но и акций. Все эти цены и есть котировки. Сейчас их можно отследить в реальном времени на финансовых порталах вроде РБК, на сайтах брокеров, на торговых платформах. В банках, где обменивают валюту, сегодня тоже отображаются цены с изменениями. Правда, там информация может подаваться не так часто либо запоздало. Зависит от банка.
Акции
Ни один инвестиционный словарь не обойдется без упоминания акций. Так называется ценная бумага, владение которой дает инвестору определенные права. Обычно это право на получение дивидендов, то есть отчислений с прибыли, и право перепродажи, в том числе по более высокой цене, если к тому времени спрос повысится. Кроме того, законодательно считается, что акционер имеет право участия в управлении компанией.
На практике всё не так просто. Это право пропорционально имеющейся у него доле, то есть части от общего объема акций. Скажем, если вы владеете 0,01 % всего объема, право голоса у вас, прямо скажем, будет незначительным.
Дивиденды
Те самые отчисления владельцам акции. Они могут составлять в среднем от 5 до 20 % годовых, если считать от стоимости ценной бумаги. Всё зависит от политики компании и ее финансового состояния. Кто-то считает нормальными выплаты акционерам около 80 % прибыли, другие пожалеют и половины. Иногда дело не в экономии и не в жадности: бывает, что деньги пошли на разработку нового продукта. Об этом обычно сообщается заранее.
Некоторые эмитенты, то есть компании, выпускающие акции, не практикуют выплату дивидендов. Нужно заранее узнавать, предусмотрена ли программа отчислений. Но даже те, у кого она предусмотрена, могут платить или не платить, на свое усмотрение. Дело в том, что получение дивидендов – право акционера, но их выплата не является обязанностью компании. Такая вот проблема.
Но давайте без паники! Если компания обещала платить, в целом она будет это делать. Ведь владельцы прекрасно понимают, что отсутствие начислений вызовет отток инвестиций. Поэтому случается такое редко. Но, если дважды подряд повторились невыплаты или процент был мизерным, скорее всего, в компании что-то не так. Возможно, акции пора продать.
Облигации
Облигациями называют долговые ценные бумаги. Инвестор может покупать их на указанный срок, а по истечении этого срока получить обратно их номинальную стоимость и дополнительную выплату. Срок и процент фиксированные. При необходимости облигацию можно вернуть раньше, но тогда взамен вы получите только ее номинальную стоимость, без выплаты.
Акции и облигации – самые популярные, пожалуй, термины инвестора. По смыслу выпуска они схожи. Это то же привлечение средств инвесторов за счет приманки выплатами и возможным повышением цены. Но есть разница:
- гарантированная доходность. Во-первых, выплатят процент точно. Во-вторых, сумма известна заранее. Разумеется, есть и исключение – если компания разорится. Но это не так часто случается. По крайней мере если вы не выбираете какого попало эмитента. Надеюсь, понимаете, что так делать нельзя;
- существует номинальная стоимость, которую компенсируют в день погашения облигации. Акцию вы сможете продать только по текущей рыночной цене, и она может сильно отличаться от той, по которой покупали;
- приблизительно одинаковые цены. Номинальная стоимость большинства облигаций – 1 тыс. рублей. Цена акции может быть и 2 рубля, и 500, и 27 тысяч.
Обратите внимание, что доходность обычно указывается не в годовых, а полностью за весь период. Нужно делать подсчеты. Помимо этого, знайте, что дополнительная выплата полагается не всегда. Смотрите условия заранее.
Купон
Если дивиденды – это выплаты владельцам акций, то купоны – всё те же выплаты, но уже владельцам облигаций. Они тоже могут быть предусмотрены или не предусмотрены.
Облигации бывают:
- Купонные. При их погашении в срок полагается получение и суммы номинала, и купона, то есть обещанной суммы выплат. Может также делиться на несколько начислений.
- Бескупонные. Те, при погашении которых никаких дополнительных выплат не положено. На них можно заработать только в том случае, если вы купили их дешевле номинала. Обычно они действительно продаются дешевле.
Фактически купон и означает сумму выплаты. В итоге вы всё равно получите его деньгами. Название сохранилось с тех времен, когда все ценные бумаги непременно выдавались в бумажном виде. Тогда облигация предполагала наличие отрывного купона.
Тикер
Тикером называют кодовое обозначение какого-либо биржевого актива. Он может применяться к акциям, а также облигациям и индексам. Обычно на определенной бирже у конкретного актива свой тикер. На другой он может отличаться. Обращайте внимание на этот нюанс.
Хотя термин используется не так часто, в инвестиционные понятия он входит еще с XIX века. Тогда его наличие было важно для скоростной и наиболее точной передачи информации по телефону. Сейчас знание тикера того или иного актива помогает безошибочно найти его на бирже.
Голубые фишки
Так называют акции тех компаний, которые отлично зарекомендовали себя в инвесторской среде. Изначально «голубыми фишками» именовали самые дорогие ценные бумаги. Со временем произошел пересмотр ценностей в инвестиционной среде. Меньше внимания стали уделять высокой доходности, больше – максимальной надежности.
Компании, чьи акции называют голубыми фишками, показывают стабильный рост цены акций, а также постоянность дивидендных выплат. Как правило, это крупные известные корпорации, лидеры сегмента. При этом доходность может быть средней или низкой, но всё перекрывается высокой надежностью. На такие акции есть стабильный спрос.
Портфель
Портфель – совокупность ценных бумаг, в которые вложены деньги инвестора. В норме там должны быть акции примерно 10–15 компаний. Если заглянуть в любой словарь инвестора, можно понять, что термин обычно применяется только к «бумажным» вложениям, то есть здесь не учитываются другие источники пассивного дохода – недвижимость, например.
Портфель можно составить самостоятельно на основе анализа предлагаемых акций. Можно также купить долю в ПИФе – паевом инвестиционном фонде. В таком случае управлять портфелем будете не вы, а специалисты.
Верификация
Верификация – это процесс подтверждения личности. Ее могут запросить очень многие компании, брокеры, биржи. Будьте к этому готовы.
Чаще всего это требует только паспортных данных. Процедура, в общем-то, несложная. Важно лишь, чтобы при регистрации вы указывали свои данные, сразу. Без глупых ников и придуманных имен. Иначе потом могут возникнуть проблемы с выводом заработанных денег. Да и вложенных тоже.
Волатильность
По-другому это можно назвать словом «динамичность». По отношению к ценным бумагам, а также в торговле валютой в таких случаях обычно употребляют термин «волатильность».
Высокая волатильность обычно означает широкий размах цен, значительные колебания. Это хорошо видно на графике. Низкая, соответственно, говорит о слабых и ленивых движениях.
Если у валютной пары или ценной бумаги высокая волатильность, это означает, что даже на одной сделке зачастую можно быстро заработать большую сумму. Ну, или потерять. Тут зависит либо от везения, либо от качества вашей аналитики.
Пожалуй, это основные инвестиционные термины, которые вам нужно знать. Когда встречается что-то непонятное, лучше залезть в Интернет и получить новую информацию. Иногда таким образом удается почерпнуть что-то новое и очень важное, что впоследствии приблизит вас к высокому уровню пассивного дохода.
